Was ist der Unterschied zwischen einem einfachen gleitenden Durchschnitt und einem exponentiellen gleitenden Durchschnitt Der einzige Unterschied zwischen diesen beiden Arten von gleitenden Durchschnitt ist die Empfindlichkeit, die jeder zeigt, um Veränderungen in den Daten in seiner Berechnung verwendet. Genauer gesagt gibt der exponentielle gleitende Durchschnitt (EMA) eine höhere Gewichtung der jüngsten Preise als der einfache gleitende Durchschnitt (SMA), während der SMA eine gewisse Gewichtung aller Werte zuweist. Die beiden Durchschnittswerte sind ähnlich, weil sie in der gleichen Weise interpretiert werden und beide häufig von technischen Händlern verwendet werden, um Preisschwankungen zu glätten. Die SMA ist die häufigste Art von Durchschnitt von technischen Analysten verwendet und es wird berechnet durch die Aufteilung der Summe einer Reihe von Preisen durch die Gesamtzahl der Preise in der Serie gefunden. Zum Beispiel kann ein Siebenperioden-Gleitender Durchschnitt berechnet werden, indem man die folgenden sieben Preise zusammen addiert und dann das Ergebnis um sieben dividiert (das Ergebnis wird auch als arithmetischer Mittelwert bezeichnet). Beispiel Bei der folgenden Serie von Preisen: 10, 11, 12, 16, 17, 19, 20 Die SMA-Berechnung würde so aussehen: 10111216171920 105 7-Periode SMA 1057 15 Da EMAs eine höhere Gewichtung auf aktuelle Daten als auf ältere Daten legen , Sind sie eher reaktiv auf die neuesten Preisänderungen als SMAs sind, die die Ergebnisse von EMAs rechtzeitiger macht und erklärt, warum die EMA ist der bevorzugte Durchschnitt unter vielen Händlern. Wie Sie aus der nachstehenden Tabelle sehen können, können Händler mit kurzfristiger Perspektive nicht interessieren, welcher Durchschnitt verwendet wird, da der Unterschied zwischen den beiden Mitteln in der Regel nur eine Frage ist. Auf der anderen Seite sollten Händler mit einer längerfristigen Perspektive mehr Wert auf den Durchschnitt legen, den sie verwenden, weil die Werte von einigen Dollars variieren können, was aus einer Preisdifferenz resultiert, um letztlich einflussreich auf realisierte Renditen zu beweisen - vor allem, wenn Sie sind Handel eine große Menge an Lager. Wie bei allen technischen Indikatoren. Es gibt keine durchschnittliche Art, die ein Händler verwenden kann, um Erfolg zu garantieren, aber durch die Verwendung von Versuch und Irrtum können Sie zweifellos verbessern Sie Ihre Komfort-Ebene mit allen Arten von Indikatoren und infolgedessen erhöhen Sie Ihre Chancen, kluge Handelsentscheidungen zu machen. (MACD) Die Verschiebung der durchschnittlichen Konvergenzdivergenz (MACD) ist ein technischer Indikator, der von den Technikern Gerald Appel in den 1970er Jahren entwickelt wurde. Es handelt sich um eine durchschnittliche Konvergenzdivergenz (MACD) . Im Laufe der Zeit ist es eines der beliebtesten Werkzeuge unter den Händlern geworden, die es in verschiedenen Situationen nützlich fanden. Wie der Name schon sagt, zeigt MACD den Unterschied zwischen exponentiellen bewegten Preisdurchschnitten. Es kann sowohl im Bereich des Handels - als auch im Trendhandels eingesetzt werden und ist auch bei der Ermittlung von Einstiegspunkten besonders hilfreich gewesen. Der Aufbau des Indikators ist etwas kompliziert, aber er hat sich als nützlich erwiesen. 1) Abgerufen 5. Oktober 2016 books. googlebooksisbn0471973068 Wie wird es gebaut Es gibt vier Hauptkomponenten der MACD-Anzeige: Die erste ist die MACD-Linie. Die häufig nach der Differenz zwischen 26-Perioden langsamen bewegten Durchschnitten und 12-Periode schnell exponentielle gleitende Mittelwerte berechnet wird. Ein einfacher gleitender Durchschnitt wird durch Hinzufügen von Schlusskursen für eine Reihe von Perioden bestimmt und dann die Summe durch die Anzahl der Perioden dividiert. Ein exponentieller gleitender Durchschnitt ähnelt einem einfachen gleitenden Durchschnitt, außer dass es exponentielle Gewichtung verwendet, um mehr Gewicht auf neuere Schlusskursdaten zu geben. Somit erhält die jüngste Daten das größte Gewicht, und das Gewicht jedes Datenpunktes nimmt exponentiell rückwärts chronologisch ab. Die zweite Komponente des MACD-Diagramms ist die 8220-Signalleitung 8221 (auch bekannt als die 8220trigger-Linie8221), die unter Verwendung eines neun-tägigen exponentiellen gleitenden Durchschnitts der MACD-Linie selbst berechnet wird. Die Signalleitung gilt als langsamer bewegter Bild der Preisaktion und dient als Vergleichsbasis für die MACD-Linie. Eine dritte Komponente ist die 8220 Nulllinie .8221 Es ist eine horizontale Linie über dem Diagramm, die die Trennung zwischen einer positiven Preisentwicklung und einem negativen Preisverlauf anzeigt. Es stellt auch den Punkt dar, an dem die MACD und die Signalleitung kreuzen. Eine letzte Komponente ist das 8220 Histogramm .8221 Sein eine Darstellung der Größe der Differenz zwischen der MACD-Linie und der Signalleitung. Es erscheint als zweidimensionales, gekrümmtes Balkendiagramm entweder oberhalb oder unterhalb der Nulllinie. Die Begründung für die Verwendung der MACD ist, dass durch die Prüfung der gleitenden Durchschnitte, kann es zeigen, die Dynamik Stärke eines bestimmten Trend. Wenn die Preise steigen, wird der schnell bewegte 12-Perioden-Durchschnitt mit einem schnelleren Tempo ansteigen als der langsamere bewegte 26-Perioden-Durchschnitt und die MACD-Linie wird dazu neigen, sich nach oben zu bewegen. Wenn sie fallen, wird die MACD-Linie nach unten geneigt. Wie wird die MACD MACD als ein vielseitiger Indikator angesehen, der für Ziele im Trendhandel, Swing-Handel und Identifizierung von Ein - und Ausstiegsniveaus verwendet werden kann. Trend Trading Crossover, Divergenz und Konvergenz Die unterschiedlichen Pisten der MACD - und Signalleitungen dienen der Ermittlung der Trendrichtung und der Impulsstärke im Trendhandel. Bei der Beobachtung des MACD-Diagramms sehen die Händler die beiden Linien, die sich im Laufe der Zeit in einer schlangenartigen Weise kreuzen. Wenn die MACD-Linie über die Signalleitung kreuzt, wird es als ein bullisches Signal zu kaufen verstanden. Wenn der MACD unten kreuzt, wird er als ein bärisches Signal gesehen, um zu verkaufen. Analysieren von Momentum Die Trennung zwischen dem MACD und den Signalleitungen wird als ein Hinweis auf die Stärke des Impulses verstanden. Je weiter die beiden Linien voneinander entfernt sind, desto stärker ist die Preisentwicklung. Wenn die Linien in Richtung der Konvergenz verlaufen, wird der Trend als Schwächung verstanden und auf eine Umkehrung hingewiesen. Diese Situation spiegelt sich in der Größe des Histogramms wider. Je größer das Histogrammbild oberhalb oder unterhalb der Nulllinie ist, desto stärker ist der Trend. An der Stelle, wo das Histogramm die Nulllinie kreuzt, macht der Trend eine Umkehrung. Ein Aufwärtshistogrammbild über der Nulllinie zeigt einen positiven Impuls an, und eine Abwärtsbewegung zeigt einen negativen Impuls an. Histogramm: Früher Indikator der Umkehrung Ein besonderer Vorteil, den die MACD über einige andere Indikatoren hat, ist, dass sie einen frühen Indikator für die Umkehrung bereitstellen kann, bevor sie tatsächlich durch die gleitenden Mittelwerte über die Nulllinie bestätigt wird. Dies kann ein hilfreiches Werkzeug für technische und fundamentale Analytiker sein, die die Markteintritts - und Ausstiegspunkte identifizieren möchten. Auch das Histogramm kann hierfür besonders nützlich sein. Händler können versuchen, zu kaufen, kurz nachdem das Histogramm seinen tiefsten Punkt erreicht hat, was ein Signal ist, das dem Aufwärtsübergang des MACD mit der Signalleitung vorausgeht. Ebenso können sie planen, zu verkaufen, nachdem das Histogramm seinen höchsten Punkt erreicht hat, was einem Abwärtsübergang des MACD mit der Signalleitung vorausgehen wird. Vermeiden von falschen Signalen Angesichts der Tatsache, dass die Märkte jederzeit die Richtung ändern können, ist eine Sorge bei Händlern, die MACD verwenden, zu vermeiden, Trades auf der Grundlage falscher Kurzzeitsignale zu betreten. Eine Methode Trader haben für die Minimierung dieses Risikos gefunden, um nur Trades in Richtung des Trends, durch den Vergleich der Signale, die durch die MACD-Diagramm mit einem einfachen 200-Tage gleitenden Durchschnitt angezeigt werden. Wenn der Preis über dem 200-tägigen gleitenden Durchschnitt liegt, werden die Händler nur die von MACD erhaltenen Kaufsignale berücksichtigen. Wenn es unter dem Durchschnitt liegt, werden sie nur Verkaufssignale betrachten. Range Trading Der MACD wird häufiger als Trendindikator betrachtet, kann aber auch für den Bereichshandel genutzt werden. Da Impuls in der Regel für den Trendhandel als bedeutungsvoller angesehen wird, wollen sich die Händler auf die Kauf - und Verkaufssignale des Histogramms konzentrieren. Sie wollen auch auf Crossover der MACD und die Signalleitungen zu sehen, um Ein-und Ausstieg Punkte als Preis bewegt sich zwischen Unterstützung und Widerstand zu identifizieren. Die MACD ist ein beliebter Indikator für Händler geworden, weil sie eine Vielzahl von Signalen in Bezug auf Trend, Impuls und Reversalall auf einem einzigen Diagramm zeigt. Der Indikator ist nicht ganz narrensicher. Allerdings, wenn sorgfältig verwendet, kann es helfen Händler versuchen, eine frühzeitige Identifizierung, wo und wie die Preise werden als nächstes zu bewegen. Dieser Artikel enthält allgemeine Informationen und stellt keine FXCMs Produktangebot oder Handelsberatung dar. Es besteht keine Garantie dafür, dass die Handelsstrategien, die Handelsmethoden und die dargestellten Diagrammmuster zu Gewinnen führen oder nicht zu Verlusten führen würden. Artikel enthalten allgemeine Informationen und stellen keine FXCMs Produktangebot oder Handelsberatung dar. Informationen sind nur für Bildungszwecke. Dies ist keine Aufforderung oder ein Angebot für buysell. Führen Sie Ihre eigene Due Diligence oder suchen Sie Rat von einem unabhängigen Finanzberater vor einer Investition. High Risk Investment Warning: Handel Devisen und Verträge für Differenzen Marge trägt ein hohes Risiko und kann nicht für alle Anleger geeignet sein. Die Möglichkeit besteht darin, dass Sie einen Verlust über Ihre hinterlegten Gelder erhalten können und deshalb sollten Sie nicht mit Kapital spekulieren, das Sie sich nicht leisten können, zu verlieren. 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Die resultierende Kurve bildet eine Linie, die über und unter Null oszilliert, ohne obere oder untere Grenzen. MACD ist ein zentrierter Oszillator und die Richtlinien für die Verwendung von zentrierten Oszillatoren gelten. MACD-Formel Die populärste Formel für die Standard-MACD ist der Unterschied zwischen einem Sicherheits-26-Tage - und 12-Tage-exponentiellen gleitenden Durchschnitten. Dies ist die Formel, die in vielen beliebten technischen Analyse-Programme, einschließlich SharpCharts verwendet wird. Und zitiert in den meisten technischen Analysebüchern zu diesem Thema. Appel und andere haben mittlerweile mit diesen ursprünglichen Einstellungen geplant, um mit einem MACD zu kommen, der besser für schnellere oder langsame Wertpapiere geeignet ist. Mit kürzeren gleitenden Durchschnitten wird eine schnellere, ansprechendere Indikator produzieren, während die Verwendung längerer Durchlaufwerte einen langsameren Indikator erzeugt, der weniger anfällig für Whipsaws ist. Für unsere Zwecke in diesem Artikel wird die traditionelle 1226 MACD für Erklärungen verwendet werden. Später in der Indikatorreihe werden wir die Verwendung unterschiedlicher bewegter Durchschnitte bei der Berechnung von MACD ansprechen. Von den beiden gleitenden Durchschnitten, die MACD ausmachen, ist die 12-Tage-EMA umso schneller und die 26-Tage-EMA ist um so langsamer. Die Schlusskurse werden verwendet, um die gleitenden Durchschnitte zu bilden. Normalerweise ist eine 9-tägige EMA von MACD auf der Seite aufgetragen, um als Triggerlinie zu fungieren. Eine bullish Crossover tritt auf, wenn MACD über seine 9-Tage-EMA und eine bärige Crossover bewegt, wenn MACD bewegt sich unter seinem 9-Tage-EMA. Die Merrill Lynch Chart unten zeigt die 12-Tage-EMA (dünne blaue Linie) mit der 26-Tage-EMA (dünne rote Linie) überlagert den Preis. MACD erscheint in der Box unten als die dicke schwarze Linie und seine 9-Tage-EMA ist die dünne blaue Linie. Das Histogramm stellt den Unterschied zwischen MACD und seinem 9-Tage-EMA dar. Das Histogramm ist positiv, wenn MACD über seinem 9-Tage-EMA liegt und negativ, wenn MACD unter seinem 9-Tage-EMA liegt. Was macht MACD MACD misst den Unterschied zwischen zwei gleitenden Durchschnitten. Ein positiver MACD zeigt an, dass die 12-tägige EMA über der 26-tägigen EMA handelt. Eine negative MACD zeigt an, dass die 12-tägige EMA unter der 26-Tage-EMA gehandelt wird. Wenn MACD positiv und steigend ist, dann breitet sich die Lücke zwischen der 12-tägigen EMA und der 26-Tage-EMA aus. Dies zeigt an, dass die Änderungsrate des schnelleren gleitenden Durchschnitts höher ist als die Änderungsrate für den langsameren gleitenden Durchschnitt. Positive Impulse steigen und das wäre bullisch. Wenn MACD negativ ist und weiter sinkt, dann wird die negative Lücke zwischen dem schnelleren gleitenden Durchschnitt (grün) und dem langsameren gleitenden Durchschnitt (blau) erweitert. Abwärts-Momentum beschleunigt sich und das wäre als bärisch. MACD-Mittellinienübergänge treten auf, wenn der schnellere gleitende Durchschnitt den langsameren gleitenden Durchschnitt überschreitet. Dieses Merrill Lynch-Diagramm zeigt MACD als eine solide schwarze Linie und seine 9-tägige EMA als die dünne blaue Linie. Auch wenn sich die Durchschnitte bei den hinteren Indikatoren befinden, beachten Sie, dass sich MACD schneller bewegt als die gleitenden Mittelwerte. In diesem Beispiel mit Merrill Lynch, MACD auch ein paar gute Trading-Signale als auch. Im März und April, MACD abgelehnt vor beiden gleitenden Durchschnitten und bildete eine negative Divergenz vor der Preisspitze. Im Mai und Juni begann MACD zu stärken und höhere Tiefs zu machen, während beide gleitenden Durchschnitte weiterhin niedrigere Tiefststände machten. Und schließlich bildete MACD eine positive Divergenz im Oktober, während beide gleitenden Durchschnitte neue Tiefs verzeichneten. MACD Bullish Signale MACD erzeugt bullish Signale aus drei Hauptquellen: Positive Divergenz Bullish gleitenden durchschnittlichen Crossover Bullish Centerline Crossover Positive Divergenz Eine positive Divergenz tritt auf, wenn MACD beginnt voranzutreiben und die Sicherheit ist immer noch in einem Abwärtstrend und macht eine niedrigere Reaktion niedrig. MACD kann entweder als eine Reihe von höheren Tiefs oder ein zweites Tief, das höher als das vorherige niedrig ist. Positive Divergenzen sind wohl die am wenigsten verbreiteten der drei Signale, sind aber meist die zuverlässigsten und führen zu den größten Zügen. Bullish Moving Average Crossover Eine bullish gleitende durchschnittliche Crossover tritt auf, wenn MACD über seine 9-Tage-EMA oder Trigger-Linie bewegt. Bullish gleitende durchschnittliche Crossover sind wahrscheinlich die häufigsten Signale und als solche sind die am wenigsten zuverlässig. Wenn sie nicht in Verbindung mit anderen technischen Analysewerkzeugen verwendet werden, können diese Frequenzweichen zu Whipsaws und vielen falschen Signalen führen. Bewegliche durchschnittliche Übergänge werden manchmal verwendet, um eine positive Divergenz zu bestätigen. Das zweite niedrige oder höhere Tief an einer positiven Divergenz kann als gültig angesehen werden, wenn es von einem bullish gleitenden durchschnittlichen Crossover gefolgt wird. Manchmal ist es ratsam, einen Preisfilter auf die gleitende durchschnittliche Crossover anzuwenden, um sicherzustellen, dass es halten wird. Ein Beispiel für einen Preisfilter wäre zu kaufen, wenn MACD bricht über dem 9-Tage-EMA und bleibt oben für drei Tage. Das Kaufsignal würde dann am Ende des dritten Tages beginnen. Bullish Centerline Crossover Eine bullische Mittellinien Crossover tritt auf, wenn MACD über die Nulllinie und in positives Territorium bewegt. Dies ist ein deutlicher Hinweis darauf, dass sich die Dynamik von negativ auf positiv verändert hat, oder von bärisch bis bullisch. Nach einer positiven Divergenz und bullish gleitenden durchschnittlichen Crossover kann die Mittellinien Crossover als Bestätigungssignal fungieren. Von den drei Signalen sind die gleitenden durchschnittlichen Crossover wahrscheinlich die zweithäufigsten Signale. Verwenden einer Kombination von Signalen Obwohl einige Händler nur eines der oben genannten Signale verwenden können, um ein Kauf - oder ein Verkaufssignal zu bilden, kann eine Kombination eine robustere Signale erzeugen. Im Halliburton-Beispiel waren alle drei bullish Signale vorhanden und die Aktie noch weiter 20. Die Aktie bildete ein niedrigeres Tief am Ende Februar, aber MACD bildete ein höheres Tief, so dass eine potenzielle positive Divergenz. MACD bildete dann eine bullish Crossover, indem er über seine 9-Tage EMA. Und schließlich, MACD gehandelt über Null, um eine bullish Mittellinie Crossover zu bilden. Zum Zeitpunkt der bullish-Mittellinie Crossover war die Aktie bei 32 14 gehandelt und ging über 40 unmittelbar danach. Im August hat die Aktie über 50 gehandelt. Bearish Signals MACD erzeugt bärische Signale aus drei Hauptquellen. Diese Signale sind Spiegelreflexionen der bullish Signale: Negative Divergenz Bearish gleitenden durchschnittlichen Crossover Bearish Mittellinie Crossover Negative Divergenz Eine negative Divergenz Formen, wenn die Sicherheit Fortschritte oder bewegt sich seitwärts und MACD sinkt. Die negative Divergenz in MACD kann die Form entweder eines niedrigeren oder eines geraden Rückgangs annehmen. Negative Divergenzen sind wahrscheinlich die am wenigsten verbreiteten der drei Signale, sind aber meist die zuverlässigsten und können vor einem bevorstehenden Gipfel warnen. Das FDX-Diagramm zeigt eine negative Divergenz, als MACD im Mai ein niedrigeres Hoch bildete und der Bestand zugleich ein höheres Hoch bildete. Das war eine ziemlich krasse Negativdivergenz und signalisierte, dass sich die Dynamik verlangsamte. Ein paar Tage später brach die Aktie die Aufwärtstrendlinie und MACD bildete einen niedrigeren Tiefstand. Es gibt zwei mögliche Mittel zur Bestätigung einer negativen Divergenz. Zuerst kann der Indikator ein niedrigeres Tief bilden. Dies ist eine traditionelle Peak-and-Trog-Analyse, die auf einen Indikator angewendet wird. Mit dem niedrigeren und nachfolgenden niedrigeren Tiefstand hat sich der Aufwärtstrend für MACD von bullish bis bearish verändert. Zweitens kann eine bärige gleitende durchschnittliche Crossover, die unten erklärt wird, eine negative Divergenz bestätigen. Solange MACD über seine 9-tägige EMA oder Trigger-Linie handelt, ist es nicht abgelehnt und das niedrigere High ist schwer zu bestätigen. Wenn MACD unter seinem 9-tägigen EMA bricht, signalisiert es, dass der kurzfristige Trend für den Indikator schwächer wird und ein möglicher Zwischenspitzen gebildet hat. Bearish Moving Average Crossover Das häufigste Signal für MACD ist die gleitende durchschnittliche Crossover. Eine bärige gleitende durchschnittliche Crossover tritt auf, wenn MACD unter seinem 9-Tage-EMA sinkt. Nicht nur diese Signale sind die häufigsten, aber sie produzieren auch die falschsten Signale. Als solche sollten gleitende durchschnittliche Übergänge mit anderen Signalen bestätigt werden, um Whipsaws und falsche Lesungen zu vermeiden. Manchmal kann ein Bestand in einem starken Aufwärtstrend sein und MACD bleibt über seiner Triggerlinie für einen anhaltenden Zeitraum. In diesem Fall ist es unwahrscheinlich, dass sich eine negative Divergenz entwickeln wird. Ein anderes Signal wird benötigt, um eine mögliche Änderung des Impulses zu identifizieren. Dies war bei MRK im Februar und März der Fall. Die Aktie entwickelte sich in einem starken Trend und MACD blieb über seine 9-Tage-EMA für 7 Wochen. Als ein bärischer gleitender durchschnittlicher Crossover auftrat, signalisierte er, dass der Aufwärtsimpuls sich verlangsamte. Diese langsame Dynamik sollte als Alarm für die technische Situation für weitere Hinweise der Schwäche gedient haben. Schwäche wurde bald bestätigt, als der Bestand seine Aufwärtstrendlinie brach und MACD seinen Rückgang fortsetzte und sich unter Null bewegte. Bearish-Mittellinien-Crossover Ein bärischer Mittellinien-Crossover tritt auf, wenn MACD unter Null und in negatives Territorium bewegt. Dies ist ein deutlicher Hinweis darauf, dass sich die Dynamik von positiv auf negativ oder von bullish bis bearish verändert hat. Der Mittellinien-Crossover kann als ein unabhängiges Signal fungieren oder ein vorheriges Signal wie eine gleitende durchschnittliche Überkreuzung oder negative Divergenz bestätigen. Sobald MACD in negatives Territorium übergeht, ist die Dynamik, zumindest kurzfristig, bärisch geworden. Die Bedeutung des Mittellinien-Crossover hängt auch von den bisherigen Bewegungen von MACD ab. Wenn MACD für viele Wochen positiv ist, beginnt sich zu rücken und dann in negatives Territorium zu übergehen, es wäre als bärisch zu betrachten. Allerdings, wenn MACD wurde für ein paar Monate negativ, bricht über Null und dann wieder unten, kann es als mehr von einer Korrektur gesehen werden. Um die Bedeutung eines Mittellinien-Crossover zu beurteilen, kann eine traditionelle technische Analyse angewendet werden, um zu sehen, ob es eine Trendänderung, höhere oder niedrigere Tiefstufe gab. Das UIS-Diagramm zeigt eine bärische Mittellinien-Crossover, die einem 25-Tropfen des Bestandes vorausging, der gerade vom rechten Rand des Diagramms auftritt. Zwar gab es wenig Zeit zu handeln, sobald dieses Signal erschien, gab es noch andere Warnungen Zeichen vor dem dramatischen Tropfen. Nach dem Tropfen zur Trendlinie Unterstützung. Ein bärisch gleitender durchschnittlicher Crossover gebildet. Als die Aktie aus dem Tropfen zurückkehrte, brach MACD nicht einmal über die Triggerlinie, was auf eine schwache Aufwärtsbewegung hindeutet. Der Höhepunkt der Reaktion Rallye wurde von einem Shooting Star Candlestick (blauer Pfeil) und eine Lücke auf erhöhte Lautstärke (rote Pfeile) markiert. Nach der Lücke, die blaue Trendlinie, die sich von Apr-99 verlängert, war gebrochen. Zusätzlich zu dem oben erwähnten Signal trat der bärische Mittellinien-Crossover auf, nachdem MACD fast zwei Monate lang über Null war. Seit 20-sept hatte sich die MACD geschwächt und die Dynamik verlangsamte sich. Die Pause unter Null fungierte als endgültiges Stroh eines langen Schwächungsprozesses. Kombinieren von Signalen Wie bei bullish MACD-Signalen können bärische Signale kombiniert werden, um robustere Signale zu erzeugen. In den meisten Fällen fallen die Aktien schneller als sie steigen. Dies war bei UIS definitiv der Fall und es waren nur zwei bärische MACD-Signale vorhanden. Mit Impulsindikatoren wie MACD, kann die technische Analyse manchmal Hinweise auf drohende Schwäche geben. Während es unmöglich ist, die Länge und Dauer des Rückgangs vorherzusagen, kann die Möglichkeit, Schwäche zu erkennen, den Händlern die Möglichkeit geben, eine defensivere Position einzugehen. Im Jahr 2002 sank Intel von über 36 auf unter 28 in ein paar Monaten. Doch es scheint, dass intelligente Geld begann die Verteilung der Aktie vor dem tatsächlichen Rückgang. Wenn wir uns das technische Bild anschauen, können wir den Nachweis dieser Verteilung und einen ernsthaften Verlust an Dynamik erkennen. Im Dezember wurde eine negative Divergenz in MACD gebildet. Chaikin Money Flow wurde am 21. Dezember negativ. Auch im Dezember kam es in MACD (schwarzer Pfeil) zu einem bärigen gleitenden durchschnittlichen Crossover. Die Trendlinie, die sich von Oktober verlängerte, wurde am 20. Dezember gebrochen. Am 10-Feb (grüner Pfeil) trat ein bärischer Mittellinien-Crossover in MACD auf. Am 15. Februar wurde die Unterstützung bei 31 12 verletzt (roter Pfeil). Für diejenigen, die auf eine Erholung in der Aktie wartet, schlug der anhaltende Schwankung des Impulses vor, dass der Verkaufsdruck zunahm und nicht zu sinken. Hindsight ist 2020, aber mit sorgfältiger Untersuchung der vergangenen Situationen können wir lernen, wie man die Gegenwart besser liest und sich auf die Zukunft vorbereitet. MACD Vorteile Einer der Hauptvorteile von MACD ist, dass es Aspekte von Impuls und Trend in einem Indikator beinhaltet. Als Trend-Indikator wird es nicht lange falsch sein. Die Verwendung von gleitenden Durchschnitten sorgt dafür, dass der Indikator eventuell den Bewegungen des zugrunde liegenden Wertpapiers folgt. Durch die Verwendung von exponentiellen gleitenden Durchschnitten, im Gegensatz zu einfachen gleitenden Durchschnitten, wurde ein Teil der Verzögerung herausgenommen. Als Impulsindikator hat MACD die Möglichkeit, Bewegungen in der zugrunde liegenden Sicherheit vorzuspielen. MACD-Divergenzen können Schlüsselfaktoren bei der Vorhersage einer Trendänderung sein. Eine negative Divergenz signalisiert, dass die zögernde Dynamik abnimmt und es könnte eine potenzielle Trendänderung von bullish bis bearish geben. Dies kann als Warnung für Händler dienen, um einige Gewinne in Long-Positionen zu nehmen, oder für aggressive Händler zu prüfen, eine kurze Position zu initiieren. MACD kann auf tägliche, wöchentliche oder monatliche Charts angewendet werden. MACD stellt die Konvergenz und Divergenz von zwei gleitenden Durchschnitten dar. Die Standardeinstellung für MACD ist die Differenz zwischen der 12 und 26-Periode EMA. Jedoch kann jede Kombination von sich bewegenden Mittelwerten verwendet werden. Der Satz von gleitenden Durchschnitten, die in MACD verwendet werden, kann für jede einzelne Sicherheit zugeschnitten werden. Bei wöchentlichen Diagrammen kann es zu einem schnelleren Satz von gleitenden Durchschnitten kommen. Für flüchtige Bestände können langsame gleitende Durchschnitte benötigt werden, um die Daten zu glätten. Egal, was die Merkmale der zugrunde liegenden Sicherheit, jeder einzelne kann MACD an seinen eigenen Trading-Stil, Ziele und Risikobereitschaft anpassen. MACD-Nachteile Einer der positiven Aspekte von MACD kann auch ein Nachteil sein. Gleitende Durchschnitte, seien sie einfach, exponentiell oder gewichtet, sind hintere Indikatoren. Obwohl MACD den Unterschied zwischen zwei gleitenden Durchschnitten darstellt, kann es im Indikator selbst noch eine gewisse Verzögerung geben. Dies ist eher der Fall mit wöchentlichen Charts als tägliche Charts. Eine Lösung für dieses Problem ist die Verwendung des MACD-Histogramms. MACD ist nicht besonders gut für die Identifizierung von überkauften und überverkauft Ebenen. Auch wenn es möglich ist, Ebenen zu identifizieren, die historisch übertriebene und überverkaufte Ebenen darstellen, hat MACD keine obere oder untere Grenze, um seine Bewegung zu binden. MACD kann auch weiterhin über historische Extreme hinausgehen. MACD berechnet die absolute Differenz zwischen zwei gleitenden Durchschnitten und nicht die prozentuale Differenz. MACD wird berechnet, indem man einen gleitenden Durchschnitt von dem anderen subtrahiert. Wenn die Sicherheit im Preis zunimmt, ist der Unterschied (sowohl positiv als auch negativ) zwischen den beiden gleitenden Durchschnitten bestimmt zu wachsen. Dies macht es schwierig, die MACD-Werte über einen langen Zeitraum zu vergleichen, vor allem für Aktien, die exponentiell gewachsen sind. Das AMZN-Diagramm zeigt die Schwierigkeiten beim Vergleich der MACD-Werte über einen langen Zeitraum. Vor 1999 ist AMZNs MACD kaum erkennbar und scheint in der Nähe der Nulllinie zu handeln. MACD war in der Tat ziemlich volatil zu der Zeit, aber diese Volatilität wurde verklemmt, da die Aktie von unter 20 auf fast 100 stieg. Eine Alternative ist, den Preis-Oszillator zu verwenden, der den prozentualen Unterschied zwischen zwei gleitenden Durchschnitten findet: (12 Tage EMA - 26 Tage EMA) (26 Tage EMA) (20 - 18) 18 .11 oder 11 Die daraus resultierende prozentuale Differenz kann über einen längeren Zeitraum verglichen werden. Auf dem AMZN-Diagramm können wir sehen, dass der Preis-Oszillator ein besseres Mittel für einen langfristigen Vergleich bietet. Kurzfristig sind MACD und der Preisoszillator grundsätzlich gleich. Die Form der Linien, die Divergenzen, die gleitenden Durchschnittsübergänge und die Mittellinienübergänge für MACD und der Preisoszillator sind nahezu identisch. Vor-und Nachteile der MACD Seit Gerald Appel MACD entwickelt, gab es Hunderte von neuen Indikatoren eingeführt, um technische Analyse. Während viele Indikatoren gekommen und gegangen sind, ist MACD ein Oszillator, der den Test der Zeit bestanden hat. Das Konzept hinter seinem Gebrauch ist einfach und seine Konstruktion einfach, aber es bleibt einer der zuverlässigsten Indikatoren um. Die Wirksamkeit von MACD wird für verschiedene Wertpapiere und Märkte variieren. Die Längen der gleitenden Durchschnitte können für eine bessere Anpassung an eine bestimmte Sicherheit oder Markt angepasst werden. Wie bei allen Indikatoren. MACD ist nicht unfehlbar und sollte in Verbindung mit anderen technischen Analyse-Tools verwendet werden. MACD-Histogramm 1986 entwickelte Thomas Aspray das MACD-Histogramm. Einige seiner Ergebnisse wurden in einer Reihe von Artikeln für die technische Analyse von Aktien und Rohstoffen präsentiert. Aspray stellte fest, dass MACD manchmal wichtige Züge in einer Sicherheit, vor allem, wenn auf wöchentliche Charts angewendet werden. Er experimentierte zuerst, indem er die gleitenden Durchschnitte änderte und fand, dass kürzere gleitende Durchschnitte tatsächlich die Signale beschleunigten. Allerdings suchte er nach einem Mittel, um MACD-Crossover zu antizipieren. Einer der Antworten, mit denen er aufkam, war das MACD-Histogramm. Definition und Aufbau Das MACD-Histogramm stellt den Unterschied zwischen MACD und dem 9-Tage-EMA von MACD dar, der auch als Signal - oder Triggerlinie bezeichnet werden kann. Die Darstellung dieser Differenz wird als Histogramm dargestellt, so dass Mittellinienübergänge und Divergenzen leicht identifizierbar sind. Ein Mittellinien-Crossover für das MACD-Histogramm ist das gleiche wie ein gleitender durchschnittlicher Crossover für MACD. Wenn Sie sich erinnern, tritt eine gleitende durchschnittliche Überkreuzung auf, wenn sich MACD über oder unter der Signalleitung bewegt. Wenn der Wert von MACD größer als der Wert seiner 9-Tage-EMA ist, dann ist der Wert auf dem MACD-Histogramm positiv. Umgekehrt, wenn der Wert von MACD kleiner als seine 9-Tage-EMA ist, dann ist der Wert auf dem MACD-Histogramm negativ. Weitere Erhöhungen oder Abnahmen in der Lücke zwischen MACD und seiner 9-Tage-EMA werden sich im MACD-Histogramm widerspiegeln. Starke Zunahmen im MACD-Histogramm zeigen, dass MACD schneller steigt als die 9-Tage-EMA und die Zöllige Dynamik stärkt. Starke Abnahmen im MACD-Histogramm zeigen, dass MACD schneller fällt als die 9-Tage-EMA und die Baisse-Dynamik zunimmt. Auf dem obigen Diagramm können wir sehen, dass MACD-Histogramm-Bewegungen relativ unabhängig von der tatsächlichen MACD sind. Manchmal steigt MACD, während das MACD-Histogramm fällt. Zu anderen Zeiten fällt MACD, während das MACD-Histogramm steigt. MACD-Histogramm spiegelt nicht den absoluten Wert von MACD, sondern den Wert von MACD relativ zu seiner 9-Tage-EMA. Normalerweise, aber nicht immer, ist ein Umzug in MACD eine entsprechende Divergenz im MACD-Histogramm voraus. Der erste Punkt zeigt eine scharfe positive Divergenz im MACD-Histogramm, die einem bullish gleitenden durchschnittlichen Crossover vorausging. Auf dem zweiten Punkt, MACD weiterhin neue Höhen, aber MACD-Histogramm bildete zwei gleiche Höhen. Obwohl nicht ein Lehrbuch positive Divergenz, die gleiche Höhe nicht zu bestätigen, die Stärke in MACD gesehen. Eine positive Divergenz bildete sich, als MACD-Histogramm ein höheres Tief bildete und MACD weiter sank. Eine negative Divergenz bildete sich, als MACD-Histogramm ein niedrigeres Hoch bildete und MACD weiter anstieg. Thomas Aspray entwarf das MACD-Histogramm als Werkzeug, um einen gleitenden durchschnittlichen Crossover in MACD zu antizipieren. Divergenzen zwischen MACD und dem MACD-Histogramm sind das Hauptwerkzeug, das verwendet wird, um gleitende durchschnittliche Übergänge zu antizipieren. Eine positive Divergenz im MACD-Histogramm zeigt an, dass MACD sich verstärkt und am Rande eines bullish gleitenden durchschnittlichen Crossover stehen könnte. Eine negative Divergenz im MACD-Histogramm zeigt an, dass MACD schwächer wird und handeln kann, um einen bärischen gleitenden durchschnittlichen Crossover in MACD vorauszusetzen. In seinem Buch, Technische Analyse der Finanzmärkte. John Murphy behauptet, dass das MACD-Histogramm am besten verwendet wird, um Perioden zu identifizieren, wenn die Lücke zwischen MACD und seinem 9-Tage-EMA entweder erweitert oder schrumpft. Im Großen und Ganzen deutet eine zunehmende Lücke auf die Verstärkung des Impulses und eine schrumpfende Lücke deutet auf eine Schwächung der Dynamik hin. Normalerweise wird eine Änderung im MACD-Histogramm Änderungen in der MACD vorangehen. Das Hauptsignal, das durch das MACD-Histogramm erzeugt wird, ist eine Divergenz, gefolgt von einem gleitenden durchschnittlichen Crossover. Ein bullisches Signal wird erzeugt, wenn sich eine positive Divergenz bildet und es eine bullische Mittellinien-Crossover gibt. Ein bärisches Signal wird erzeugt, wenn es eine negative Divergenz und eine bärische Mittellinien Crossover gibt. Denken Sie daran, dass ein Mittellinien-Crossover für das MACD-Histogramm eine gleitende durchschnittliche Crossover für MACD darstellt. Divergenzen können viele Formen und unterschiedliche Grade annehmen. Im Allgemeinen wurden zwei Arten von Divergenzen identifiziert: die schräge Divergenz und die Peak-Trog-Divergenz. Eine schräge Divergenz bildet sich, wenn es eine kontinuierliche und relativ glatte Bewegung in einer Richtung (nach oben oder unten) gibt, um die Divergenz zu bilden. Schräge Divergenzen decken in der Regel einen kürzeren Zeitrahmen ab als Divergenzen, die mit zwei Peaks oder zwei Mulden gebildet werden. Eine schräge Divergenz kann einige kleine Beulen (Gipfel oder Tröge) auf dem Weg enthalten. Die Welt der technischen Analyse ist nicht perfekt und es gibt Ausnahmen von den meisten Regeln und Hybriden für viele Signale. Eine Peak-Trog-Divergenz tritt auf, wenn sich mindestens zwei Peaks oder zwei Mulden in einer Richtung entwickeln, um die Divergenz zu bilden. Eine Reihe von zwei oder mehr aufsteigenden Trögen (höhere Tiefen) kann eine positive Divergenz bilden und eine Reihe von zwei oder mehr abnehmenden Peaks (niedrigere Höhen) können eine negative Divergenz bilden. Peak-Trog-Divergenzen decken meist einen längeren Zeitrahmen ab als schräge Divergenzen. Auf einer Tages-Chart kann eine Peak-Trog-Divergenz einen Zeitrahmen von nur zwei Wochen oder so lange wie mehrere Monate abdecken. In der Regel, je länger und schärfer die Divergenz ist, desto besser wird jedes nachfolgende Signal sein. Kurze und flache Divergenzen können zu falschen Signalen und Peitschen führen. Darüber hinaus scheint es, dass Peak-Trog-Divergenzen ein bisschen zuverlässiger als schräge Divergenzen sind. Peak-Trog-Divergenzen sind in der Regel schärfer und decken einen längeren Zeitrahmen als schräge Divergenzen. MACD-Histogramm Vorteile Der Hauptvorteil des MACD-Histogramms ist seine Fähigkeit, MACD-Signale zu antizipieren. Divergenzen erscheinen in der Regel im MACD-Histogramm vor MACD gleitenden durchschnittlichen Crossover. Bewaffnet mit diesem Wissen können sich Händler und Investoren besser auf mögliche Trendveränderungen vorbereiten. MACD-Histogramm kann auf Tages-, Wochen - oder Monatskarten angewendet werden. (Anmerkung: Dies kann ein gewisses Basteln mit der Anzahl von Perioden erfordern, die verwendet werden, um die ursprüngliche MACD zu bilden, kürzere oder schnellere gleitende Mittelwerte können für wöchentliche und monatliche Diagramme erforderlich sein.) Mit wöchentlichen Diagrammen kann der breite zugrunde liegende Trend eines Bestandes bestimmt werden. Sobald der breite Trend bestimmt ist, können Tagesdiagramme zur Zeiteintrags - und Ausstiegsstrategie verwendet werden. In der technischen Analyse der Finanzmärkte. John Murphy befürwortet diese Art von zweistufigen Ansatz zu investieren, um zu vermeiden, Trades gegen den großen Trend zu machen. Das wöchentliche MACD-Histogramm kann verwendet werden, um ein Langzeitsignal zu erzeugen, um den handelbaren Trend zu etablieren. Dann werden nur kurzfristige Signale berücksichtigt, die mit dem großen Trend übereinstimmen. Wenn der langfristige Trend bullisch wäre, würden nur negative Divergenzen mit bärischen Mittellinien-Crossovers für das MACD-Histogramm als gültig angesehen. Wenn der langfristige Trend bärisch wäre, würden nur positive Divergenzen mit bullischen Mittellinien-Crossovers als gültig angesehen. Auf der IBM Wochendiagramm erzeugte das MACD-Histogramm vier Signale. Vor jedem gleitenden durchschnittlichen Crossover in MACD, eine entsprechende Divergenz im MACD-Histogramm gebildet. Um Anpassungen für das wöchentliche Diagramm vorzunehmen, wurden die gleitenden Mittelwerte auf 6 und 12 verkürzt. Diese MACD wird durch Subtraktion der 6-Wochen-EMA aus der 12-wöchigen EMA gebildet. Eine 6-wöchige EMA wurde als Auslöser verwendet. Das MACD-Histogramm wird berechnet, indem der Unterschied zwischen MACD (612) und dem 6-Tage-EMA von MACD (612) genommen wird. Das erste Signal war ein bärisch gleitender durchschnittlicher Crossover im Januar-99. Von seinem Höhepunkt am späten Nov-98, bildete das MACD-Histogramm eine negative Divergenz, die dem bearish gleitenden durchschnittlichen Crossover in MACD vorausging. Das zweite Signal war eine zinsbullig gleitende durchschnittliche Crossover im April. Von seiner Mitte Mitte Februar, die MACD-Histogramm bildete eine positive Divergenz, die die bullish gleitenden durchschnittlichen Crossover in MACD vorangegangen. Das dritte Signal war ein bewegter gleitender durchschnittlicher Crossover Ende Juli. Von seinem Mai-Peak bildete das MACD-Histogramm eine negative Divergenz, die einem bärischen gleitenden durchschnittlichen Crossover in MACD vorausging. The final signal was a bullish moving average crossover, which was preceded by a slight positive divergence in MACD-Histogram. The third signal was based on a peak-trough divergence. Two readily identifiable and consecutive lower peaks formed to create the divergence. The peaks and troughs on the previous divergences, although identifiable, do not stand out as much. MACD-Histogram Drawbacks The MACD-Histogram is an indicator of an indicator or a derivative of a derivative. MACD is the first derivative of the price action of a security and the MACD-Histogram is the second derivative of the price action of a security. As the second derivative, the MACD-Histogram is further removed from the actual price action of the underlying security. The further removed an indicator is from the underlying price action, the greater the chances of false signals. Keep in mind that this is an indicator of an indicator. MACD-Histogram should not be compared directly with the price action of the underlying security. Because MACD-Histogram was designed to anticipate MACD signals, there may be a temptation to jump the gun. Das MACD-Histogramm sollte in Verbindung mit anderen Aspekten der technischen Analyse verwendet werden. This will help to alleviate the temptation for early entry. Another means to guard against early entry is to combine weekly signals with daily signals. There will of course be more daily signals than weekly signals. However, by using only the daily signals that agree with the weekly signals, there will be fewer daily signals to act on. By acting only on those daily signals that are in agreement with the weekly signals, you are also assured of trading with the longer trend and not against it. Be careful of small and shallow divergences. While these may sometimes lead to good signals, they are also more apt to create false signals. One method to avoid small divergences is to look for larger divergences with two or more readily identifiable peaks or troughs. Compare the peaks and troughs from past action to determine significance. Only peaks and troughs that appear to be significant should warrant attention. MACD and SharpCharts2 Using SharpCharts2, MACD can be set as an indicator above or below a securitys price plot. Once the indicator is chosen from the drop down list, the three boxes to the right are used to adjust the settings. The default setting is (12,26,9), which automatically appears. The default would use a 12-day EMA and 26-day EMA to calculate MACD and a 9-day EMA of MACD as the signaltrigger line. MACD appears as the thick solid line and the signaltrigger line as the thinner and smoother line. Typically, MACD crosses above and below its signal line as it fluctuates around the zero line. The histogram is the MACD-Histogram, which measures the difference between MACD and its signaltrigger line. Simply charting the MACD indicator will also create a MACD histogram as an overlay, or you can chart the histogram separately by selecting it from the drop-down menu. The scale shows the range of values for MACD. Stocks with low prices (e. g. between 10 and 20) will have a smaller MACD range and stocks with high prices (e. g. above 100) will have a higher MACD range. Click here to see a live example of MACD.
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